Já compensa investir na poupança?

Nos últimos meses o Banco Central vem praticando constantes diminuições na taxa básica de juros – Selic. Você deve saber que isso não altera somente os investimentos pós-fixados vinculados à própria Selic e ao CDI, mas também pode alterar a poupança.

Na data de ontem (31/05/2017), a Selic foi reduzida para 10,25% e a tendência é que continue caindo.

Embora não seja recomendado, muita gente ainda continua investindo na poupança, mas, o que acontece com a rentabilidade da poupança caso a Selic siga sua tendência de queda?

Selic acima para 8,5%

Nesse caso a poupança tem sua rentabilidade “normal”, ou seja, rende por mês, 0,5% + TR(é variável).

Selic caindo para 8,5% ou menos

Caso a Selic caia a 8,5% ou menos é acionado o gatilho de alteração da rentabilidade da poupança.

Nesse caso, a poupança vai passar a render 70% da Selic + TR, ou seja, abaixo de 8,5%, quanto mais a Selic cair, menor será a rentabilidade da poupança.

Por que isso acontece

A Selic é a taxa que “determina” a rentabilidade de diversos investimentos. Com a Selic caindo muito, caso a poupança continuasse com a mesma rentabilidade, a caderneta seria um investimentos mais atrativo do que a maior parte dos investimentos em rende fixa, inclusive do que o Tesouro Direto, que é fonte importante de recursos para o governo.

Para evitar que isso aconteça, o Governo criou esse mecanismo para, a partir de um ponto, reduzir a rentabilidade da poupança juntamente com a Selic, evitando que os investidores abandonem o Tesouro Direito e migrem para a poupança.

Essa alteração ocorre mensalmente?

Sim, sempre que a Selic for alterada o rendimento da poupança também será.

Contudo, o que conta é a rentabilidade do momento da aplicação, por exemplo, se você fizer um investimento na poupança quando a Selic estiver acima de 8,5%, sua rentabilidade será 0,5% + TR.

Mesmo a Selic, no futuro, caindo abaixo de 8,5%, as aplicações feitas anteriormente a isso permanecerão inalteradas.

Para quem fizer aplicações após a Selic cair abaixo de 8,5%, vale a rentabilidade do dia da aplicação, desde que o dinheiro permaneça aplicado até o aniversário da mesma.

Considerando a Selic abaixo de 8,5%, por exemplo, se você fizer uma aplicação no dia 01/01 e, no dia 15/01 o Banco Central reduzir ainda mais a taxa, desde que você deixe o dinheiro aplicado até, pelo menos, 01/02 (aniversário), seu investimento ainda teria a rentabilidade atrelada à Selic do dia 01/01.

Com a Selic atual, considerando-se investimentos em renda fixa, o Tesouro Direto ainda é recomendado, principalmente se você utilizar a estratégia ensinada no curso Tesouro Direto Descomplicado para maximar seus ganhos.